[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 미래에셋증권에서 31일 HL만도(204320)에 대해 '2Q26 리뷰: 로봇 액추에이터 수주 기대'라며 투자의견 '매수'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 72,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 81.1%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ HL만도 리포트 주요내용
미래에셋증권에서 HL만도(204320)에 대해 '2Q26 매출액은 2.49조원(+3.9%YoY, 컨센서스 2.46조원 대비 +1%), 영업이익은 1,070억원(+2.8%YoY, 컨센서스 1,022억원 대비 +5%), OPM은 4.3%(flat%P YoY, +0.2%P QoQ)를 기록했다. 반도체/원자재 비용 영향(215억원)을 외형 성장과 전장제품 중심 믹스개선이 상쇄했다. 2Q 신규 수주는 3.1조원(상반기 누계 5.8조원으로 연간 목표 13조원 대비 달성률 44%)이다. 전장제품 비중은 75%(상반기 누계 71%)이다. 당사는 질의응답을 통해 연간 수주목표와 매출목표(9.6조원)은 무난히 달성 가능할 것으로 전망했다. 반도체/원자재 비용 상승에 대한 보상은 고객사와 협의를 진행 중이라고 밝혔다. 로봇 액추에이터 사업은 회전형 통합 액추에이터 검증 진행 중이며, 북미 업체를 포함해 국내외 다수의 로봇 업체와 공동개발과 협의를 진행 중이라고 밝혔다. 이를 위해 북미에서 기확보 부지를 활용한 단계적 투자(1~2천억원)도 계획하고 있다고 밝혔다. 수주 시점은 27년을 목표하고 있다고 밝혔다. 중국 전기차 판매 역성장은 축소되고 있고 하반기 기저는 점차 낮아진다. 전기차 수출은 100%대 성장을 지속 하고 있다. 북미 전기차 선도 업체 판매량도 견조하다. 액추에이터 관련해서는 이미 사족보행 로봇 액추에이터를 공급하고 있으며, 미국 부지를 활용한 선제적인 투자를 계획하고 있다. 미국의 중국 로봇 규제 정책 흐름에서 동사의 수주 경쟁력은 더욱 높아진다. 목표주가 72,000원을 유지한다.
'라고 분석했다.
◆ HL만도 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 72,000원 -> 72,000원(0.0%)
미래에셋증권 김진석 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 72,000원은 2026년 01월 20일 발행된 미래에셋증권의 직전 목표가인 72,000원과 동일하다.
◆ HL만도 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 70,273원, 미래에셋증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 1개
오늘 미래에셋증권에서 제시한 목표가 72,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 70,273원 대비 2.5% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 한화투자증권의 88,000원 보다는 -18.2% 낮다. 이는 미래에셋증권이 타 증권사들보다 HL만도의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 70,273원은 직전 6개월 평균 목표가였던 67,714원 대비 3.8% 상승하였다. 이를 통해 HL만도의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ HL만도 리포트 주요내용
미래에셋증권에서 HL만도(204320)에 대해 '2Q26 매출액은 2.49조원(+3.9%YoY, 컨센서스 2.46조원 대비 +1%), 영업이익은 1,070억원(+2.8%YoY, 컨센서스 1,022억원 대비 +5%), OPM은 4.3%(flat%P YoY, +0.2%P QoQ)를 기록했다. 반도체/원자재 비용 영향(215억원)을 외형 성장과 전장제품 중심 믹스개선이 상쇄했다. 2Q 신규 수주는 3.1조원(상반기 누계 5.8조원으로 연간 목표 13조원 대비 달성률 44%)이다. 전장제품 비중은 75%(상반기 누계 71%)이다. 당사는 질의응답을 통해 연간 수주목표와 매출목표(9.6조원)은 무난히 달성 가능할 것으로 전망했다. 반도체/원자재 비용 상승에 대한 보상은 고객사와 협의를 진행 중이라고 밝혔다. 로봇 액추에이터 사업은 회전형 통합 액추에이터 검증 진행 중이며, 북미 업체를 포함해 국내외 다수의 로봇 업체와 공동개발과 협의를 진행 중이라고 밝혔다. 이를 위해 북미에서 기확보 부지를 활용한 단계적 투자(1~2천억원)도 계획하고 있다고 밝혔다. 수주 시점은 27년을 목표하고 있다고 밝혔다. 중국 전기차 판매 역성장은 축소되고 있고 하반기 기저는 점차 낮아진다. 전기차 수출은 100%대 성장을 지속 하고 있다. 북미 전기차 선도 업체 판매량도 견조하다. 액추에이터 관련해서는 이미 사족보행 로봇 액추에이터를 공급하고 있으며, 미국 부지를 활용한 선제적인 투자를 계획하고 있다. 미국의 중국 로봇 규제 정책 흐름에서 동사의 수주 경쟁력은 더욱 높아진다. 목표주가 72,000원을 유지한다.
'라고 분석했다.
◆ HL만도 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 72,000원 -> 72,000원(0.0%)
미래에셋증권 김진석 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 72,000원은 2026년 01월 20일 발행된 미래에셋증권의 직전 목표가인 72,000원과 동일하다.
◆ HL만도 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 70,273원, 미래에셋증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 1개
오늘 미래에셋증권에서 제시한 목표가 72,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 70,273원 대비 2.5% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 한화투자증권의 88,000원 보다는 -18.2% 낮다. 이는 미래에셋증권이 타 증권사들보다 HL만도의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 70,273원은 직전 6개월 평균 목표가였던 67,714원 대비 3.8% 상승하였다. 이를 통해 HL만도의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
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